จับตาขึ้นดอกเบี้ยกู้

หลังจากที่ คณะกรรมการนโยบายการเงิน (กนง.) ได้ส่งสัญญาณขึ้นดอกเบี้ยนโยบายให้ตลาดรับทราบมาตลอดช่วงครึ่งปีหลัง 2561 ในที่สุดการประชุมครั้งสุดท้ายของปี กนง.ได้ปรับอัตราดอกเบี้ยนโยบายขึ้น 0.25% ต่อปี หลังจากที่คงมาเป็นเวลานานที่ 1.50% ต่อปี มาอยู่ที่ 1.75% ต่อปี

ผลที่เกิดขึ้นทันทีกับธนาคารพาณิชย์คือมีกำไรเพิ่ม เพราะทุกสิ้นวันธนาคารพาณิชย์จะต้องนำสภาพคล่องส่วนเกินที่มีอยู่กว่า 1.3 ล้านล้านบาท มาฝากธนาคารแห่งประเทศไทย จะได้ดอกเบี้ยเป็นรายวัน ปัจจุบันดอกเบี้ยนโยบายไทยอยู่ที่ 1.75% คาดว่าธนาคารพาณิชย์จะได้ดอกเบี้ย 16,000 ล้านบาท/ปี และกรณีที่ธนาคารพาณิชย์นำสภาพคล่องส่วนเกินไปปล่อยกู้ให้กับธนาคารอื่นก็จะได้ดอกเบี้ยที่ 1.75% จากเดิมที่ 1.50% เมื่อมีกำไรเพิ่มขึ้น

ส่วนผลต่อประชาชนนั้น ปัจจุบันธนาคารออมสิน ธนาคารไทยพาณิชย์ และธนาคารกสิกรไทยได้ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเงินฝากประจำ เช่น 3 เดือน 6 เดือน 12 เดือน 24 เดือน และ 36 เดือน ในอัตรา 0.25% ต่อปีแล้ว โดยยังตรึงขาดอกเบี้ยเงินกู้อยู่ อย่างไรก็ตาม สัดส่วนเงินฝากประจำคิดเป็นราว 30% ของเงินฝากระบบธนาคารพาณิชย์ ส่วนใหญ่ 70% ยังฝากเงินในออมทรัพย์ซึ่งไม่ได้ประโยชน์จากการที่ธนาคารต่างๆ ขึ้นดอกเบี้ยเงินฝากในครั้งนี้ โดยดอกเบี้ยเงินฝากออมทรัพย์อยู่ที่ 0.50% เท่านั้น

ขณะนี้หลายธนาคารยังรีรอเพราะสภาพคล่องที่มีอยู่สูง หากมีธนาคารหนึ่งนำน่าจะเห็นการปรับขึ้นดอกเบี้ยเงินฝากตามมาในที่สุดเพื่อรักษาการแข่งขัน แต่จะเห็นการปรับขึ้นดอกเบี้ยออมทรัพย์ด้วยหรือไม่ก็ยังต้องติดตามเพราะเป็นต้นทุนที่สูง และหากปรับขึ้นธนาคารพาณิชย์ก็จะต้องปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเงินกู้เพื่อสร้างสมดุลรายรับและรายจ่ายในอนาคต แม้ปัจจุบันยังบริหารจัดการได้อยู่

Advertisement

ไม่มีสูตรตายตัวว่าอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ต้องขึ้นเมื่อไร และปกติจะขึ้นน้อยกว่าดอกเบี้ยเงินฝากอยู่แล้ว แต่ก็มีผลกระทบเชิงลบต่อเศรษฐกิจทั้งจิตวิทยาและต้นทุนการเงินที่แพงขึ้นสำหรับผู้กู้ใหม่ ส่วนผู้กู้เดิมภาระเพิ่มขึ้นและผ่อนยาวขึ้นนั่นเอง โดยเฉพาะผู้มีรายได้น้อยและธุรกิจเอสเอ็มอี

ในภาวะที่เศรษฐกิจยังไม่กระจายตัวและมีปัจจัยรุมเร้าเข้ามา ก็ต้องวัดใจธนาคารพาณิชย์ว่าจะยังสามารถตรึงดอกเบี้ยเงินกู้ได้นานเพียงใด!!! ในส่วนผู้กู้ก็ต้องเตรียมความพร้อมและมีการวางแผนการเงินรองรับดอกเบี้ยที่กำลังจะขึ้นด้วย

 

QR Code
เกาะติดทุกสถานการณ์จาก Line@matichon ได้ที่นี่
Line Image